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前一陣子，余額寶收益跌破1.5%了。    

隨著經(jīng)濟下行，大家都擔心未來利率走低，因此也有很多用戶來問年金險和萬能險。    

問的人多了，今天也寫一篇文章，來和大家系統(tǒng)講講。    

年金險之前也講過很多，感興趣的可以在后臺回復年金險，翻看我們以前的文章。    

今天，我們來重點談?wù)勅f能險。    

來源：pexels    

我們都知道，普通型年金險只需前期給保險公司交錢，未來便會定期給付年金。    

年金險如果保障終身，那相當于幫用戶產(chǎn)生了一筆伴隨終身的現(xiàn)金流。    

但很多時候，用戶并不一定會把年金險給付的每一筆錢，都及時取出來花掉。    

于是這筆錢就留在了保險公司。    

但金錢是有時間價值的，一年后的100塊肯定沒有今天的100塊“值錢”。    

所以，這筆錢留在保險公司不增值，    

就相當于貶值了，對于用戶來說是一筆損失。    

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那怎么辦？保險公司也想得很周全。    

對購買年金險的用戶，可以再給他配一個可以二次增值的萬能賬戶。    

這也就是“萬能險”。    

萬能險一般不獨立存在，通常和其他保險（比如年金）搭配在一起。    

在萬能險剛推出的開始時候，    

確實戳中了不少用戶沒來得及取錢導致“金錢損失”的痛點。    

但后來很多人覺得保險公司投資能力不錯，    

萬能賬戶每年的結(jié)算利率都很可觀，比自己理財賺的多。    

于是很多人不但不取出萬能賬戶里的錢，    

還把自己手里的閑錢投進去增值。    

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萬能險是可以實現(xiàn)投資功能的。    

但作為一款保險產(chǎn)品，    

它也具備人壽保險的基本功能，如身故給付保險金等等。    

每年，年金險都會將給付的錢流入萬能賬戶中，    

年金險流入萬能賬戶的錢，以及我們給萬能賬戶追加的閑錢，    

便成了我們給萬能險交的保費。    

萬能賬戶中的錢越多，保險金也越高，后續(xù)的保障和投資收益也會更優(yōu)。    

雖然很多人目前把萬能賬戶當成一種熱門的投資方式，    

但我也想提醒一下，萬能險好是好，其中的坑也不少。    

萬能險需要規(guī)避的坑有哪些？今天，我們也來盤點一下。    

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坑點1：結(jié)算利率不穩(wěn)定    

作為穩(wěn)健投資手段，萬能險都會有一個最低保證利率。    

所謂保底，也就是說不管未來投資環(huán)境如何，保險公司是盈利還是虧損，    

都必須以約定的保底利率給我們收益。    

在經(jīng)濟下行的大環(huán)境下，保底利率無疑給人極大安全感。    

但如果保險公司每年都按最低保證利率給付保險金，換誰誰也不干。    

當然了，在實際過程中保險公司一般也會給我們更高的實際結(jié)算利率。    

但是，結(jié)算利率可不像保底利率一樣，明明白白寫進合同，    

結(jié)算利率的高低，也與保險公司投資能力、投資項目都有很大關(guān)系。    

要是碰上了“投資激進”的保險公司，換誰不糟心？    

比如前些年，寶能系旗下的前海人壽，便用萬能險保費大舉購入萬科股票。    

這場股權(quán)收購戰(zhàn)，也挑動著保民的最敏感的神經(jīng)。    

試想，如果最后萬科股價崩盤，    

那得使多少買了前海人壽萬能險的保民利益受損？    

當然了，這種“危險行為”最后也被監(jiān)管盯上，    

前海人壽也責令整改，暫停了萬能險業(yè)務(wù)。    

所以，我們在選擇產(chǎn)品時，了解清楚產(chǎn)品的投資項目很有必要。    

優(yōu)質(zhì)項目（大型基建、一帶一路這種），不僅能讓保司的投資更穩(wěn)健，實際結(jié)算利率也會變得更可控。    

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坑點2：追加保費的手續(xù)費高    

保險公司投資能力強、投資收益高，最后給用戶的結(jié)算利率也會更高。    

不少人在看到萬能險利率變高了后，也有將閑錢投入增值的習慣。    

需要注意的是，我們追加的每筆保費，保司都會收取一定手續(xù)費。    

保險公司不同、產(chǎn)品不同，手續(xù)費也會有很大差異。    

比如，下面這款某安智X人生萬能險，其追加手續(xù)費就高得離譜。    

來源：某安智X人生萬能險保險條款    

前五年手續(xù)費分別為50%、25%、15%、10%、10%，    

前五年手續(xù)費分別為50%、25%、15%、10%、10%，    

從第6年開始，才每年扣除5%。    

第一年如果存了6000元，手續(xù)費就得扣掉一半。    

對于這類手續(xù)費損耗極大的產(chǎn)品，我的建議是盡可能規(guī)避。    

坑點3：年金保險（萬能型）與終身壽險（萬能型）    

萬能賬戶的類型有很多，目前市面上較為常見的有兩種：    

年金保險（萬能型）和終身壽險（萬能型）。    

萬能賬戶類型會影響保險金的給付要求。    

就以年金保險（萬能型）為例，    

國家監(jiān)管規(guī)定，每年從里面能領(lǐng)取的金額比例，不得超過已交保險費的20%。    

此外，年金保險（萬能型）沒有風險保費，    

如果后期不幸身故，之前交了多少錢，保險公司便會給付多少，僅100%保額。    

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而終身壽險（萬能型）就不一樣了。    

不僅沒有多余的領(lǐng)取要求，    

要是萬一身故，也有機會讓家人領(lǐng)取更多的身故保險金。    

國家監(jiān)管對終身壽險（萬能型）的到達年齡與領(lǐng)取死亡保險金的要求如下：    

0-17周歲：給付100%保額    

18-40周歲：給付160%保額    

41-60周歲：給付140%保額    

61周歲以上：給付120%保額    

從這個角度看，終身壽險（萬能型）不僅領(lǐng)取條件更優(yōu)，身故保障也更好。    

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如果只談一大堆投資理念，不介紹具體產(chǎn)品，那和耍流氓也沒啥區(qū)別。    

畢竟，大家都是被標題吸引進來的。    

今天，我也給大家推薦一款收益穩(wěn)定、不玩套路的產(chǎn)品——太平財富智贏。    

具體長下面這樣：    

給大家提煉一下：    

1. 交費時間短，交費方式只有3年交、5年交兩種，繳費壓力小。    

2. 領(lǐng)取周期短，投保第9年，即可拿回全部本金，10年即可將所有金額領(lǐng)取完畢。    

3. 可搭配萬能賬戶，萬能賬戶對接優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，收益穩(wěn)定可期。    

以30歲女性，選擇10萬*3年交的方式繳費為例，    

在35-39歲：可以每年領(lǐng)取6萬，總計30萬。    

到了40歲時：可一次性領(lǐng)取33830元。    

也就是說這10年的收益是33830元，但還沒完。    

財富智贏可以搭配榮耀金、榮耀鉆兩個萬能賬戶，    

它們長這樣：    

總結(jié)一下：    

1. 榮耀金、榮耀鉆萬能賬戶的類型為終身壽險（萬能型），身故保障和領(lǐng)取條件更優(yōu)。    

2. 賬戶追加手續(xù)費為3%，比較實在。    

3. 投保6年后，退保、提取無須手續(xù)費。    

在搭配了萬能賬戶后，    

每年年金給付的錢會自動轉(zhuǎn)入，進行二次增值。    

至于投入萬能賬戶后的收益如何，且看下面的表格。    

在演算表格中，萬能賬戶有3個收益率演示，    

分別是低檔2.5%（保底利率）、中檔4.5%、高檔6%。    

6%的高檔利率看著不錯，但也不可能長期穩(wěn)定，    

保守起見，我們還是以中檔利率來看，    

以30歲女、年交10萬、交3年，總計30萬保費為例：    

50歲時，萬能賬戶達到58.36萬；    

60歲時，賬戶價值90.64萬，3倍所交保費；    

70歲時，140.76萬，4.6倍所交保費；    

80歲時，218.6萬，7.2倍所交保費；    

90歲時，339.49萬，11.3倍所交保費；    

100歲時，527.22萬，17.5倍所交保費；    

105歲時，657.01萬，21.9倍所交保費。    

從演示上看，還是很可觀的。    

提醒一下，所有的萬能賬戶，都不能保證以中檔或高檔利率給付。    

我們所能做的，就是從宏觀的角度看一家保險公司的投資能力怎么樣。    

以財富智贏年金的保險公司——太平人壽為例，    

它不僅有國資背景，手里還有不少收益穩(wěn)健的大型投資項目。    

包括設(shè)立鐵路基金，投資鐵路債權(quán)，一帶一路，南水北調(diào)工程、地方債、布局海外等等。    

這些也都是財富智贏+榮耀鉆賬戶的資金對接項目，收益穩(wěn)健且可觀。