我們?cè)诖驽X，或者買理財(cái)產(chǎn)品時(shí)。
       

往往很關(guān)心收益率，但是，看著相同的收益率，有時(shí)也會(huì)有貓膩。        

大家來(lái)做一個(gè)選擇：        

產(chǎn)品一：年單利15%，期限是40年。        

產(chǎn)品二：年復(fù)利5%，同樣40年。        

你怎么選？        

小馬老師告訴大家，其實(shí)是一樣的。        

因?yàn)?strong>40年復(fù)利5%，換算成單利，差不多也是每年15%。

不用懷疑，單利和復(fù)利的差別就是這么大。        

這篇文章，小馬老師就來(lái)給大家講講單利與復(fù)利吧~        

01        

復(fù)利和單利有什么不同        

一言以蔽之，復(fù)利：本金每年生成的利息，下一年能繼續(xù)產(chǎn)生利息，利滾利！        

而單利：只有本金能產(chǎn)生利息，每年的利息額是固定的。        

看不懂？        

沒(méi)關(guān)系，換種說(shuō)法，就很好理解了。        

想弄明白，就讓我們一起來(lái)學(xué)習(xí)“養(yǎng)豬”吧。        

話說(shuō)，張三和李四各有100頭豬，每10頭豬，每年能生一只小豬崽。        

生下的豬崽，張三都給絕育了，所以只有原來(lái)的100頭豬能下崽。        

這樣下來(lái)，張三的養(yǎng)豬廠，每年都能多10頭豬。        

10年下來(lái)，累計(jì)生下豬崽100頭，加上原來(lái)的100頭，共200頭豬。        

李四的想法和張三不一樣。        

他家的豬崽都不絕育，第二年豬崽長(zhǎng)大后，也能生小豬。        

（ps：請(qǐng)無(wú)視為什么會(huì)有0.1頭豬~）        

第一年里，李四和張三一樣，獲得10頭豬崽。        

但他的小豬崽長(zhǎng)大后，次年也能生小豬。        

第二年，李四的豬廠多了11頭豬（110/10）。        

第三年，多12.1頭豬（121/10）。        

李四家的豬，每年生的小豬崽都在變多。        

10年下來(lái)，算上原來(lái)的100頭，李四豬廠共有259.4頭豬。        

而張三只有200頭。        

同樣100頭豬，不同的選擇，10年后，李四比張三多了59.4頭豬。        

把豬看作是錢，開(kāi)始的100頭豬是本金，每年生的豬崽算是利息。        

張三的豬廠對(duì)應(yīng)的就是單利，他每年獲得的豬崽（利息）是固定的，利息不能再產(chǎn)生利息（豬崽不能再生小豬）。        

而李四的豬就是復(fù)利，利息也能產(chǎn)出利息。        

時(shí)間越長(zhǎng)，復(fù)利的優(yōu)勢(shì)越大。        

02        

常見(jiàn)的理財(cái)產(chǎn)品，哪些是單利，哪些是復(fù)利？        

相比于單利，復(fù)利更有優(yōu)勢(shì)。        

那常見(jiàn)的理財(cái)產(chǎn)品中，哪些是單利，哪些又是復(fù)利呢？        

小馬老師給大家做了梳理。        

1.收益穩(wěn)定的理財(cái)方式，往往都是以單利計(jì)息的        

比如銀行定期存款、結(jié)構(gòu)化存款、大額存單、國(guó)債都是單利。        

追求安全穩(wěn)定的人，大多會(huì)選擇銀行定存類產(chǎn)品。        

收益大概就4%左右，還是單利，不算高。        

還有一個(gè)問(wèn)題是，它們的存期一般至多5年。        

5年之后，如果市場(chǎng)利率下降，屆時(shí)定期存款的利率也會(huì)下降，難以做到長(zhǎng)期穩(wěn)定。        

2.風(fēng)險(xiǎn)與收益并存的理財(cái)手段，通常是復(fù)利        

比如股票、基金、黃金，都屬于復(fù)利。        

漲得快，跌得也快。        

還有一個(gè)比較有意思的現(xiàn)象是，一只股票從100塊跌到50塊，是跌50%。        

但是要漲回去，得漲100%，這其實(shí)也和復(fù)利有關(guān)。        

另外，余x寶這樣的貨幣基金，也是復(fù)利。        

不過(guò)這幾年，余x寶的收益一跌再跌，年化收益率已經(jīng)不足1.5%了。        

3.長(zhǎng)期穩(wěn)定復(fù)利的產(chǎn)品，少之又少        

長(zhǎng)期且穩(wěn)定的復(fù)利，才能體現(xiàn)出復(fù)利的威力。        

像股票就不行。        

今天漲，明天跌，長(zhǎng)期收益不可預(yù)測(cè)。        

而能實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期穩(wěn)定復(fù)利的產(chǎn)品，是非常非常稀少的。        

我們普通人能接觸到的，大概僅有年金險(xiǎn)了。        

許多讀者可能還不了解年金險(xiǎn)，推薦看看這篇《只會(huì)傻傻存錢，難怪你賺不到錢...》。
       

現(xiàn)在市場(chǎng)上的年金險(xiǎn)，內(nèi)部收益率（IRR）在3%-4%之間。        

關(guān)鍵是領(lǐng)取額寫進(jìn)保險(xiǎn)合同，一旦投保，收益就鎖定了。        

期限長(zhǎng)達(dá)幾十年，甚至終身。        

保障期限內(nèi)，無(wú)論外部環(huán)境或市場(chǎng)利率如何變化，你的收益都不受影響。        

比如愛(ài)心人壽的心相隨年金險(xiǎn)，30歲投保，每年交保費(fèi)10萬(wàn)元，交10年。        

 (點(diǎn)擊圖片可查看保障詳情)        

交完保費(fèi)后就開(kāi)始領(lǐng)生存金，每年領(lǐng)4.1萬(wàn)，一直領(lǐng)到88歲，88歲期滿，還能領(lǐng)滿期金100萬(wàn)。        

細(xì)心的朋友就會(huì)反駁我：        

“這不對(duì)呀，不是說(shuō)年金險(xiǎn)是復(fù)利嗎？這產(chǎn)品每年都是領(lǐng)4.1萬(wàn)，這不是典型的單利嗎？”        

         

哈哈，這就是另外一個(gè)話題了，可以告訴大家的是，年金險(xiǎn)肯定是復(fù)利。        

只是它的復(fù)利體現(xiàn)在現(xiàn)金價(jià)值增長(zhǎng)里，或者說(shuō)是IRR上。        

關(guān)于這點(diǎn)，小馬老師之后也會(huì)寫文章給大家科普，敬請(qǐng)期待~